境外基金 註冊國要課稅

境外基金 註冊國要課稅

記者李靚慧／專題報導

許多投資人購買海外基金，最大的「誘因」就是海外資本利得「免稅」，不過，近來有投資人發現，手中的某一檔基金日前配息，但計算配息金額卻縮水5％，整整少了40美元；經多方詢問後才發現，在台灣買的海外基金，竟然也有課稅問題，而且還是美國政府所課的稅。

美國註冊 就要課稅

黃先生在三年前開始，每月固定金額投資某檔海外基金，日前該基金宣布配息，每單位配發2.0099美元的現金，不過，王先生根據手中持有的單位數推算，發現他的配息少了40美元。在詢問銀行、基金公司後，發現原來的2.0099 美元是「稅前」金額，「稅後」僅有1.89437美元，但這5％稅款並不是台灣政府收取的，竟是被美國布希政府收去了。

為什麼明明是國人購買的基金，卻會被美國政府課稅？銀行業者指出，依我國的稅法規定，課稅係採「屬地主義」，因此，境外所得是不需課稅的。不過，如果客戶購買的基金是在「美國註冊」，並非免稅天堂盧森堡，根據美國稅法規定，配息需在美國繳完稅款才能配出，但基金公司在網站上公布的配息資料為「稅前」，才會讓投資者誤認為配息縮水。

不過，在國內數百檔海外基金中，僅有「個位數」檔數的基金是註冊於美國的基金，大多數均註冊於盧森堡，因此，這種「被美國政府課稅」的狀況，其實比例算是極低。

預扣稅金 隱含在淨值

但是，基金公司強調，多數註冊於免稅天堂的基金，這些基金在投資過程中，也會在不同階段面臨稅負的問題，並非全然無須課稅。

根據美國稅法規定，非美國人身分的海外投資人，或非美國註冊的共同基金，在投資美國有價證券時，投資股票所得股息，都需先預扣稅金。因此，無論是投資人或基金公司，領到的都是稅後股息；也就是說，即使是在免稅天堂註冊的基金，也並非完全未繳稅，只是隱含在基金淨值之中，投資人無法得知而已。